未申请上市或不符合在证券交易所挂牌交易条件的证券称为什么

1. 未申请上市的证券

未申请上市的证券是指在证券交易所挂牌交易的证券中，因为其发行人未向证券交易所申请上市挂牌，而未能在证券交易所挂牌交易的证券。这类证券的市场流通性和透明度较差，交易场所主要集中在场外。

1.1. 相关规定

未申请上市的证券，其发行人应当向中国证监会备案，根据《上市公司证券发行与交易管理办法》的规定，未申请上市证券的发行人在发行前或发行后，应当及时披露信息，包括但不限于：

1. 发行人基本信息；

2. 证券的发行情况、发行方式、发行价格、募集资金用途、资产负债情况等基本情况；

3. 投资者风险提示等。

1.2. 影响

未申请上市的证券市场流通性较差，投资者流通风险大，投资者在交易中难以寻求足够的流动性和基本面评估。同时，未申请上市的企业也难以获得足够的融资。

2. 不符合在证券交易所挂牌交易条件的证券

不符合在证券交易所挂牌交易条件的证券是指根据《证券法》第十二条规定，未达到在证券交易所挂牌交易的标准的证券。比如，未满足法定条件的证券、资产净额不足的证券等。

2.1. 相关规定

根据《证券法》第十二条的规定，上市公司应当具备下列基本条件：

1. 注册资本不少于人民币5000万元；

2. 三年内合并报表净利润累计不少于人民币3000万元；

3. 连续两年末股本总额不少于人民币3000万元；

4. 最近一年内，公司及其董事、监事、管理人员无违法违规行为；

5. 公司具有可持续盈利能力；

6. 公司治理结构健全，信息披露透明规范；

7. 其他法律、行政法规规定的条件。

2.2. 影响

不符合在证券交易所挂牌交易条件的证券，由于无法在证券交易所挂牌交易，流动性较差，交易成本较高。此外，由于其未能满足上市条件，也将无法获得资本市场的资金支持，融资难度较大。

总结归纳

本文介绍了未申请上市的证券和不符合在证券交易所挂牌交易条件的证券的相关内容。两种类型的证券市场流动性较差，交易成本较高，具有较高的交易风险，同时，未能在证券交易所挂牌交易的企业也难以获得足够的资本市场的资金支持，融资难度较大。投资者应在投资前仔细了解相关规定，充分评估自身风险承受能力和投资意愿。