花呗分期12期总手续费率8.8%，那实际利率是多少？

眼看花呗还款日又要到了，因为在双十一血拼中留下了巨额账单，手头紧张的小翼打算分期支付账单或者从借呗借钱来偿还账单。两种方式究竟哪一种更合算呢？

目前，花呗支持四种期限的分期，即3期、6期、9期和12期，相关总手续费率分别是2.5%、4.5%、6.5%、8.8%。

眼看到12期的总手续费率只有8.8%时，觉得分期支付还是很划算的，因为小翼的借呗日利率为万分之3.5，换成年利率约为12.78%。

但细想一下好像又不是那么一回事。首先花呗分期收取的是手续费，借呗收取的是利息；其次，两者的算账方式也不太一样。

先来看看花呗手续费的计算方式。支付宝官网给出来的公式是：花呗每期的手续费=分期金额X手续费率÷分期期数。即便前期已经分期偿还了部分金额，后期的手续费依然会以开始分期的金额为基数进行计算。

再来看看借呗利息的计算方式。借呗的还款方式有两种，一是每月等额，还款特点是每月还款额度一样，但在前后期还款额度里，本金的占比会由少至多，利息的占比由多变少；二是先息后本，前期只还利息，到期时再归还本金。

至于这两种还款方式的利息计算，支付宝官网并没有给出具体的公式，只做了举例说明，日利率为万分之五的话，借1万元每日的利息便是5元。

不过，我们仍然可以比较两种还款方式的利息差异。进入借呗的借款页面，输入相关的金额及借贷月数，系统会自动生成每月需偿还的金额以及总利息。

如果在借呗上输入借款金额10000元的话，当日利率为万分之3.5时，每月等额还款，一年支付的利息是755.83元；先息后本的话，一年支付的利息是1326.50元。

而花呗分12期支付10000元，一年的手续费是880元。和在借呗上以日利率万分之3.5借10000元等额还款产生的利息比较，看似收费率比较低的花呗分期收取的手续费反而比较多。

换一种方式表述可能更直观，花呗分12期支付10000元，每月支付的本金和手续费是906.67元。而借呗在万分之3.5的利率下以每月等额方式分12期偿还10000元，每月的还款额度只有896.32元。

这说明花呗12期的总手续费，实际计算利率要高于日利率万分之3.5，即高于年利率12.78%。这也意味着，在分12期还款的情况下，从借呗借钱来偿还账单要比使用花呗分期合算一些。